Свечи и фигуры

Как читать свечу и фигуру

Каждая свеча — короткий рассказ о битве покупателей и продавцов за один период: минуту, час, день. Фигура — рассказ о том, кто выигрывает войну. Научишься читать и то и другое — и одна свеча будет говорить тебе больше, чем десяток новостей. Но у этого умения есть тёмная сторона: под желание можно подогнать любую картинку. Поэтому в этом уроке не только рисунки, но и правила, которые защищают от самообмана.

Как устроена свеча

За период у цены есть четыре точки: открытие, максимум, минимум и закрытие. Тело — расстояние между открытием и закрытием: чем оно длиннее, тем увереннее победила одна сторона. Тени (фитили) — путь цены за пределами тела: верхняя тянется до максимума, нижняя до минимума. Цвет: зелёная — закрытие выше открытия, красная — ниже. Длинная тень — след атаки, которую отбили: цена туда сходила, но удержаться не смогла.

Ключевые свечные модели

• Молот. Маленькое тело у верхнего края свечи, длинная нижняя тень — минимум в два раза длиннее тела, верхней тени почти нет. Появляется после падения: продавцы продавили цену глубоко вниз, но покупатели выкупили всё обратно.
• Повешенный. Ровно та же форма, но после роста. Покупатели впервые позволили сбить цену глубоко вниз — тревожный звоночек.
• Поглощение. Тело второй свечи полностью перекрывает тело первой. Бычье — после падения, медвежье — после роста.
• Доджи. Закрытие там же, где открытие: силы равны. На вершине после сильного роста — знак, что покупатели выдыхаются.
• Падающая звезда. Маленькое тело внизу и длинная верхняя тень — не меньше двух тел — после роста: цену пытались поднять, но продавцы сбросили её обратно. Та же форма после падения называется перевёрнутым молотом.

Фигуры: одна логика на все

Фигура — узнаваемый рисунок, который толпа рисует снова и снова. Разворотные меняют тренд: голова и плечи, двойные и тройные вершины и днища, клинья. Фигуры продолжения — передышка перед продолжением: флаги, вымпелы, треугольники, прямоугольники. Симметричный треугольник и прямоугольник двусторонние: пробой возможен в любую сторону. Работают все по одной схеме:

1. Ключевая линия. Линия шеи, граница треугольника, край флага. До её пробоя фигуры нет — есть только картинка.
2. Вход. Агрессивно — на закрытии свечи за линией. Консервативно — на ретесте пробитой линии.
3. Стоп — за ближайшим экстремумом фигуры.
4. Цель — высота фигуры H, отложенная от точки пробоя. Это минимальный ориентир, а не потолок.
5. Проверка R:R до входа. Стоп дальше цели — жди ретеста или пропусти сделку.

Перевёрнутая голова и плечи — зеркально, разворот падения в рост: лонг на пробое шеи вверх, стоп под правым плечом. Двойная вершина — цена дважды упёрлась в один максимум, подтверждение — закрытие под минимумом между вершинами. Двойное дно — зеркально.

Клинья, флаги, треугольники

Клин — две сходящиеся линии, направленные в одну сторону. Растущий клин: обе линии идут вверх, но нижняя круче — максимумы растут всё медленнее, покупатели выдыхаются. Чаще разрешается вниз. Падающий клин — зеркально, чаще вверх. В зависимости от контекста клин бывает и разворотом (растущий клин на вершине роста), и продолжением (растущий клин как откат внутри падения).

Флаг и вымпел — резкий импульс-флагшток и короткая передышка: небольшой канал против импульса или маленький треугольник. Цель — высота флагштока от точки пробоя. Если «флаг» тянется дольше самого импульса, это уже не флаг. Треугольники: восходящий (горизонтальное сопротивление и растущие минимумы) чаще пробивается вверх, нисходящий — вниз, симметричный — торгуешь по факту пробоя. Подробно все фигуры на разных таймфреймах — в уроке t08 курса «Система трейдера».

Откат после гэпа: где здесь свечи

Вот как я чаще всего работал с лидерами роста на американском рынке — и где тут свечи. Цифры условные, механика реальная.

Вчера акция стоила $100. Ночью вышла сильная новость: компания отчиталась намного лучше ожиданий. Сегодня бумага открывается с гэпом на $130. Самая частая ошибка — покупать в первые минуты, на эмоциях. Очень часто после такого открытия цена откатывается к $120, к $115: кто-то фиксирует прибыль, кто-то пугается.

Я не покупаю ни на открытии, ни на «самом дне» отката. Я жду, когда на 15- и 5-минутном графиках появятся свечи подтверждения. Например, на дне отката рисуется молот: продавцы продавили цену к $115, а покупатели выкупили её обратно, оставив длинную нижнюю тень. Следующая свеча закрывается выше молота. Или бычье поглощение: зелёное тело целиком накрывает последнюю красную свечу. Это и есть момент, когда гипотеза «откат закончился» получила подтверждение.

Вход — около $118. Стоп — сразу, под минимум отката, около $112. Цель — возврат к утреннему максимуму $130. Риск $6 против потенциальной прибыли $12: соотношение 1:2.

Часто это удавалось — когда я правильно оценивал новость, входил по подтверждению, сразу ставил стоп и не жадничал. Но не всегда: движуху видят все, кто-то заходит осознанно, кто-то на удачу, и начинается хаос. Поэтому фильтры: новость понятна и ты можешь объяснить её своими словами; акция не копеечная (ориентир — от ~$12 и капитализация от $100 млн); не биотех, где одна новость разворачивает бумагу на десятки процентов; новичку — одна, максимум две бумаги одновременно.

Забери с собой